グラファイトは主流の正極材料であり、近年はリチウムイオン電池がグラファイト化の需要を牽引しています。国内の負極グラファイト化能力は内モンゴルで重要であり、市場の供給不足によりグラファイト化は77%以上増加しています。負極グラファイト化の停電は連続発酵能力に影響を与え、電力制限は今月のグラファイト化生産能力の50%以上に影響を及ぼすでしょう。さらに停電により、雲南省と四川省のグラファイト化能力は逼迫しており、下流の需要が強いため、供給ギャップはますます大きくなります。
黒鉛化原料の価格が上昇している
低硫黄石油コークス、人工黒鉛陽極の主原料であるニードルコークスは、生産量が多く、在庫が引き続き少なく、需要が供給を上回っている。ニードルコークス市場は、原材料費の高騰と在庫不足によって価格が上昇している。
エネルギー消費の二重規制により、黒鉛化の供給は引き続き逼迫している。
エネルギー消費の「二重規制」政策は、多くの地域で電力生産を制限するのに役立ってきた。黒鉛化は人工黒鉛陽極材料の製造における重要な工程であり、陽極材料のコストの約50%を占める。主なコストは電気である。黒鉛化能力は、内モンゴルや雲貴川地域など、電気料金が安い地域に集中しており、内モンゴルは最大のハブの1つであり、黒鉛化能力は国内の黒鉛化能力の47%を占めている。環境保護政策や停電政策の影響を受け、一部の小規模な黒鉛化処理は停止を余儀なくされ、大規模な能力は不足しており、黒鉛の供給逼迫を引き起こしている。さらに、暖房シーズンと第4四半期の冬季オリンピックの到来に伴い、黒鉛化市場のマイナス状況は悪化し、改善は難しいと予想される。
人造黒鉛の割合は上昇し続けている。
天然黒鉛と比較して、人工黒鉛はより優れた均一性とサイクル特性を持ち、電力およびエネルギー貯蔵により適しています。人工黒鉛の割合は増加し続けており、陽極材料の黒鉛化能力に対する需要を押し上げています。2021年上半期には、陽極材料中の人工黒鉛製品の割合は85%に達しました。
黒鉛化処理コストが上昇している
同時に、電気料金の上昇は黒鉛化処理コストの上昇につながり、その価格は22,000～24,000元/トンとなっています。一部の新規受注では23,000～25,000元/トンを提示しており、これは2021年初頭の12,000～15,000元/トンを100%以上上回っています。現在、黒鉛化の最高価格は25,000～26,000元/トンです。
黒鉛化能力の不足は、2022年前半、あるいは年末まで続くと予想される。
下流需要は増加し続けており、供給と需要のギャップはますます顕著になっている。
最初の2年間は、低価格と黒鉛化能力の不足により、負の黒鉛化能力が構造的に過剰となり、需給のミスマッチが生じました。主要メーカーは2020年末に黒鉛化能力の拡張を開始しましたが、黒鉛化設備の建設サイクルは少なくとも半年から1年を要するため長く、黒鉛化能力の供給サイクルも長期化しています。下流需要は引き続き増加しており、陽極材料の需要は急速に増加しているため、需給ギャップはますます顕著になっています。
投稿日時：2021年10月29日